Poseidon Acquisition Corp. (Poseidon) akan membeli Atlas pemilik Seaspan dalam kesepakatan senilai USD 10,9 miliar mengikuti negosiasi berbulan-bulan antara Atlas dan Poseidon Acquisition Corp., sebuah konsorsium yang terdiri dari David L. Sokol, Ketua Dewan Direksi Atlas Corp., afiliasi Fairfax Financial Holdings Limited (Fairfax), Keluarga Washington, dan Jaringan Laut Ekspres. Transaksi akan dibayar penuh melalui transaksi tunai.
Poseidon akan mengakuisisi semua saham biasa yang beredar dari Atlas yang tidak dimiliki oleh Fairfax, Washington dan Mr. Sokol seharga USD 15,50 per saham secara tunai. Fairfax, Washington dan Mr. Sokol saat ini memiliki sekitar 68% saham biasa yang beredar. Atlas akan melanjutkan pembayaran semua dividen triwulanan kursus biasa terlepas dari waktu penutupan apa pun.
Harga pembelian per saham mewakili 34% premi dari harga saham Atlas yang tidak terpengaruh pada 4 Agustus 2022, hari perdagangan terakhir sebelum proposal yang diungkapkan kepada publik dari Poseidon untuk mengakuisisi Atlas.
“Kami senang telah mencapai kesepakatan yang melalui kombinasi dengan Poseidon, memperkenalkan Atlas kepada sponsor korporat penting, yaitu ONE,” ungkap Nicholas Pitts-Tucker, Ketua Komite Khusus Dewan
“Perjanjian tersebut juga memberi pemegang saham minoritas Atlas hasil tunai tertentu yang harus dibayar pada saat penutupan, tergantung pada persetujuan mayoritas pemegang saham minoritas.”
“Fairfax, Washington, Mr. Sokol, dan ONE akan menjadi mitra yang luar biasa saat Atlas memajukan peningkatan operasionalnya dan mendorong pertumbuhan untuk mendukung pelanggannya dan meningkatkan peluang bagi karyawannya.”
Transaksi ini diharapkan akan selesai pada paruh pertama tahun 2023, tergantung pada persetujuan dari pemegang mayoritas saham biasa Atlas yang tidak dimiliki oleh Poseidon dan afiliasinya dan kondisi penutupan tertentu, termasuk penerimaan persetujuan peraturan dan persetujuan pihak ketiga.
Setelah penyelesaian transaksi, Washington dan Fairfax akan memiliki mayoritas ekuitas Atlas.
Chen akan terus menjabat sebagai Presiden dan CEO Atlas dan akan menyumbangkan ekuitasnya di Atlas untuk menjadi pemilik perusahaan bersama dengan Poseidon.
“Atlas terus mengembangkan kemitraan strategis jangka panjang dan model bisnis yang berbeda untuk memposisikan Perusahaan untuk pertumbuhan yang berkelanjutan dan berkualitas. Kami percaya transaksi dengan Poseidon ini merupakan puncak yang menarik dari upaya para pemegang saham kami,” kata Bing Chen, Presiden dan CEO Atlas Corp.
“Ketika kami melihat lintasan industri, kami percaya fleksibilitas keuangan, operasional, dan strategis yang akan kami peroleh sebagai perusahaan swasta dengan grup pemilik dan investor ini akan memposisikan Atlas, karyawan, dan pelanggan kami untuk peluang yang lebih besar.”